普通年金现值公式

普通年金现值计算公式举例说明

在向保户演示年金保险后期提供的养老金保障时，会涉及到普通年金现值计算的问题，它的计算公式为：P/A=[1－（1+i）^-n]/i，其中i表示报酬率，n表示期数，P表示现值，A表示年金。具体的计算法则下文将举例进行说明。

　　例如王某从第一年开始在5年内每年年末都收到100元。这个间隔期限要相等，如都是一年；每期的金额要相同，如都是100元。要想把王某每年末收到的100元都折现到现在的价值，那么可以套用上述普通年金现值计算公式：P=A*（P/A，i ,n)=A*(1-(1+i)^-n)/i，其中P为现值，A为年金，（P/A，i ,n)或(1-(1+i)^-n)/i 就是年金系数。用年金系数直接乘以年金，就能求出普通年金现值来。

　　再假设某人在银行里面每年年末存入1200元，年利率是10%的话，那么某人这5年所存入资金的年金现值的系数值为：[1- (1+10%)^ -5 ] ÷10%=3.7908；年金现值为：3.7908×1200=4550。

普通年金现值计算公式是：P=A*（P/A，i ,n)=A*(1-(1+i)^-n)/i，如果光看公式觉得比较抽象，可以配合上文列举的两个例子进行理解，这样消费者在选购年金类的保险产品时，也可以做到心中有数。

两大实用年金现值计算器推荐

如果觉得年金现值计算公式过于复杂，那么也没有关系，这里推荐两个非常实用的年金现值计算器，通过相关数据查询或输入数值即可得到准确的答案，操作起来十分方便。

　　第一个值得推荐的年金现值计算器就是在我们常用的excel表格上操作，具体的操作方法如下：
　　一、录入数据。PV的计算需要三个变量，分别是每期现金流（即年金数额）、期数（可为日、月、季、年）、利率（可为日、月、季、年）。如图所示，年金数额为200，期数为5，利率为10%。
　　二、调用公式。在excel的菜单栏可以调用“公式”，选择“财务”公式，在下拉列表中选中PV项，即可弹出录入数据的对话框，如下图所示：

　　三、录入公式之利率。点击Rate栏右侧的小图标，即可录入数据10%。当然也可直接在栏目中输入“E2”。
　　四、录入公式之期限。点击Nper栏右侧的小图标，即可录入数据5。当然也可直接在栏目中输入“D2”。
　　五、录入公式之年金数额。点击Pmt栏右侧的小图标，即可录入数据200。当然也可直接在栏目中输入“C2”。全部录入完毕后，点击确定即可。

　　第二个非常实用的年金现值计算器就是利用我们常见的普通计算器来进行计算，操作方法是：拿出你的计算器，随便输入一个数字，比如2，然后按一下乘号键，再按一下等号键，是否变成了4?再按一下等号键则变成了8，再按一下等号键……同样输入2，然后按一下除号键，再按一下等号键，是否变成了0.5?再按一下等号键则变成了0.25，再按一下等号键……若能通过上面的测试，则说明你的计算器具有这样的功能，并且可以因此得出一个规律：
　　一、任何数的n次方，等于“按一下乘号，再按n－1次等号；
　　二、任何数的－n次方，等于“按一次除号，再按n次等号”。
　　下面则是水到渠成的事了：
　　比如
　　1、计算复利终值系数，假设年利率为16.68％，期间为10年，等于“输入1.1668，按一下乘号，再按9次等号”即可得；
　　2、计算复利现值系数，假设年利率为8％，期间为5，等于“输入1.08，按一下除号，再按5次等号”即可得。上面的计算方法为年金系数的计算打下了基础：1、计算年金终值系数。年金的终值系数等于：比如年利率为5％，5年期的年金终值系数等于“输入1.05，按一下乘号，按4次等号，减1，除以0.05”即可得。在此基础上“再按一下除号，再按一下等号”可以得到偿债基金系数，因为偿债基金系数是年金终值系数的倒数。

以上为您推荐的是两种非常实用的年金现值计算器，大家可以根据自己的方便与否来选择运用。当然，主动掌握必备的年金 保险计算常识是不错的维护自身合法权益方法，与此同时，我们也要提醒自己，选对投保平台，来 慧择网购买年金保险不仅操作方便，专业度高，而且在后期发生理赔事故时，我们还提供全程协助理赔服务。

4.025%普通年金产品接下来不太容易买到

　　【东南商报记者徐文燕】

　　近日，银保监会出台《关于完善人身保险业责任准备金评估利率形成机制及调整责任准备金评估利率有关事项的通知》(简称182号文)，对部分险种的评估利率水平进行了调整：对2013年8月5日及以后签发的普通型养老年金或10年以上的普通型长期年金，将责任准备金评估利率上限由年复利4.025%和预定利率的小者调整为年复利3.5%和预定利率的小者，其他险种的评估利率要求维持不变。

　　此外，182号文还要求，要优化人身保险业责任准备金评估利率形成机制。在充分考虑负债特点的基础上，基于对市场利率未来走势、行业投资收益率等因素的判断确定评估利率参考值，并结合人身保险业责任准备金评估利率专家咨询委员会的意见，适时调整评估利率水平。

作为普通的保险消费者，这一政策将对他们的保险消费带来什么影响?

　　普通长期年金险将告别4.025%的预定利率

　　“这意味着普通长期年金险将告别4.025%的预定利率。”我市一保险业内人士说。

　　据介绍，在2013年之前，普通型长期年金保险产品设计的预定利率是不能超过2.5%的，到了2013年之后才放开到3.5%，允许最高上浮1.15倍(3.5%*1.15=4.025%)。因此，目前，4.025%是保险产品利率设计的天花板。此后，各大保险公司陆续研发推出了4.025%预定利率的年金产品，取得了不错的销售业绩。

　　而从2018年起，各家保险公司上报新产品时，出现预定利率为4.025%或3.5%以上的情况，都收到监管窗口指导意见。

　　为什么保险公司不能给到预定利率更高的产品?简单说，保险公司的资金能进入哪部分领域投资，必须获得批准。

　　保险公司的投资收益如何呢?根据32家市场主要保险公司的投资收益率来看，7年内在3.2%至7.2%，均衡下来平均5.7%左右。这是中期长度的投资，如果延长至10年或20年，在利率下行趋势下，平均收益应该会更低。

　　在保险公司大类资产中，银行存款、债券等利率相关性极强的固定收益投资占比高达60%至80%。所以，在大部分资产为债券和银行存款的前提下，保险公司如果承诺长期给到4%以上的收益，风险将太大。

　　业内分析，在利率由固定值变为浮动机制的大背景下，结合当前经济下行压力加大，加之全球央行的降息大潮，为更好履行未来保险赔付责任，监管部门对保险行业长期普通年金类产品出台了新规。

　　预定利率

　　并不是产品的最终收益

　　据记者了解，目前，市场在售的10年期以及终身普通年金产品，不乏4.025%的预定利率。保险公司人士坦言，这些产品能销售到什么时候还不好说。但是，根据他们的判断，陆续停售只是时间问题。

　　“理论上说，之前获批的4.025%产品还是可以继续销售的。但实际上保险公司会考虑准备金提高的因素，会选择停办此类产品。所以，这个政策出来后，4.025%普通年金产品可能很难买到了。”我市另一保险公司人士称。

　　现在，预定利率4.025%的产品已经变成了各家宣传的主打。是不是同样预定利率的产品收益都一样呢?需要注意的是，因为考虑到死亡发生率，费用率等因素，保单的真实收益率都低于预定利率。

　　此外，预定利率是用于保险产品的定价利率，一旦预定利率降低，如果要得到相同保障的普通年金险，保费就会多交。这也就意味着，客户的保费资金回报率下降。

　　但对于已经购买了4.025%预定利率的年金产品的市民也不用担心，因为年金保险的保障期限一旦确定是终身的，预定利率也就锁定终身了。

　　据介绍，今后，保险公司的产品策略将进一步偏向保障，加大身故、健康、意外等风险保障类产品发展力度，以缓冲新政对于保费收入缺口的影响，充分挖掘潜在客户需求，产品将更加多样丰富。

　　业内人士称，中国老百姓(603883)保障需求缺口是巨大，只有深刻理解客户保障缺口，以客户需求为导向来帮助客户有效转移“老病死残”的人生风险，寿险行业才能迎来持续高增长。这也是当前健康险领域百舸争流的一大逻辑。

买保险，你需要明白这些知识!

　　一、买保险，收益其实差不多相当于长期国债，区别是分期投入。单纯谈收益，与理财产品没有可比性。

　　二、别拿基金和股票赚了多少与保险产品比较，去找到一个已支付保费安全、20年保证4%以上收益的基金和股票再来比较。

　　三、要先认可人生需要10年以上长期规划，再来谈保险。

　　四、保险产品更多是功能性的，与生活理财规划相结合，在一段时期内做好未来长期的规划。在认可这个前提下，再来比较不同产品的收益，选择更高收益产品。