香港分红险的投资渠道

用投资的眼光来看分红险

在人寿险的子类中有一款保险为 分红险，它的主要获利方式是您所投保的保险公司所给您带来的分红，虽然是属于保险理财，但是分红险的另一面则是风险共担，对于分红险的投保需要投保者十分谨慎。

分红险的本质是风险共担
　　分红险的类别很多，按照保障的责任分，有终身寿险（很多附加重疾险）、生死两全、年金、养老等。按照分红方式，有美式分红（现金红利，当然实际上也可以留在公司）和英式分红（增额红利，保额会长大的分红险）。
　　尽管花样繁多，但是本质上来说，分红险是在风险保障之外先多收一些保费，让整体的分红险经营风险与购买者共担，其中投资风险占比会多一些。这是与传统险区别最大的地方，传统险是说好多少就是多少，一分也不能少，保险利益是固定的金额。分红险则不然，经营的好，利润多大家一起分，当然是客户占比高，公司占比低；经营的差，保底还是要给的，但是分的可能就少。
　　所以，保监会是非常负责任的，不管你自己觉得自己投资多牛，在利益演示的时候，规定好三种分红演示收益率（低3%，中4.5%，高6%）。


保底收益、强制储蓄和流动性
　　分红险最大的优点是保底，这是保险很大的优点，毕竟投资保底是很难得的。其实，债券如果持有到期，也算是保底的。所以，为了保底，分红险的投资有较大部分投资在了固定收益的产品上。
　　强制储蓄是保险的特定特点，好不好呢？对于没有投资能力或者投资理财习惯的人来说，不失 为一个不错的半保障半理财的方式（当然，如果销售成本不是那么高就非常好了）。当前这种强制性还有一个原因，上船容易下船难啊（前期退保损失太大）。

风险不高、收益率也不能期望太高
　　流动性低的投资产品，应该期望更高的收益率补偿，就好象定期存款要高于活期存款利息一样。反过来，保底承诺高的投资产品，又不应该预期太高的收益率，因为保险公司在投资上会更趋保守。总体而言，分红险算是低风险投资，从预期的长期收益率来看，分红险应该是介于低风险债券和股票之间。

从字面上来说，分红险就是获利的，但是它所承担的风险也是极大的，在利益的驱动下，很容易让人失去投资理性，这就需要投资者都了解关于保险险种的相关方面的知识进行合理投保，以防得不偿失。

风险共担的分红险 投资理财需谨慎

理财受到重视的同时，分红险作为理财的一种方式也受到青睐。 分红险是保险公司把年度可分配盈余按照一定的比例，分配给客户的一种方式。您对分红险的特点了解多少？为您简单介绍一番，希望对您理财投资有帮助。

　分红险的本质是风险共担
　　分红险的类别很多，按照保障的责任分，有终身寿险（很多附加重疾险）、生死两全、年金、养老等。按照分红方式，有美式分红（现金红利，当然实际上也可以留在公司）和英式分红（增额红利，保额会长大的分红险）。
　　尽管花样繁多，但是本质上来说，分红险是在风险保障之外先多收一些保费，让整体的分红险经营风险与购买者共担，其中投资风险占比会多一些。这是与传统险区别最大的地方，传统险是说好多少就是多少，一分也不能少，保险利益是固定的金额。分红险则不然，经营的好，利润多大家一起分，当然是客户占比高，公司占比低；经营的差，保底还是要给的，但是分的可能就少。
　　所以，保监会是非常负责任的，不管你自己觉得自己投资多牛，在利益演示的时候，规定好三种分红演示收益率（低3%，中4.5%，高6%）。


　保底收益、强制储蓄和流动性
　　分红险最大的优点是保底，这是保险很大的优点，毕竟投资保底是很难得的。其实，债券如果持有到期，也算是保底的。所以，为了保底，分红险的投资有较大部分投资在了固定收益的产品上。
　　强制储蓄是保险的特定特点，好不好呢？对于没有投资能力或者投资理财习惯的人来说，不失为一个不错的半保障半理财的方式（当然，如果销售成本不是那么高就非常好了）。当前这种强制性还有一个原因，上船容易下船难啊（前期退保损失太大）。
　　保险公司前期的高销售成本，使得客户前期退保的损失会非常大，因此会有好些年的流动性问题。　风险不高、收益率也不能期望太高
　　流动性低的投资产品，应该期望更高的收益率补偿，就好象定期存款要高于活期存款利息一样。反过来，保底承诺高的投资产品，又不应该预期太高的收益率，因为保险公司在投资上会更趋保守。总体而言，分红险算是低风险投资，从预期的长期收益率来看，分红险应该是介于低风险债券和股票之间。
　　因为未来的高度不确定性使得无法预测未来的收益率，我们很难去比较分红险。我们能给出的建议是：如果这家公司的资本非常充足，它有可能采用配置更多的权益或者股权类资产的投资策略，也许它能给你更多的分红。

　慧择提示：分红险是保险公司实行分利的一种方式，其本质是共同承担风险。分红险具有保底收益、强制储蓄与流动性大的特点，但是也具有很大的风险性，所以在投资理财时，也应该谨慎选择。

分红险、万能寿险、投资连结险的区别

分红险、万能寿险、投资连结险的区别

　　曾经火爆一时又黯淡退出市场的投资连结险，如今又推出了第三代;万能寿险出现了银保产品;国内首个结合投资连结险和万能寿险，集保障、投资、收益保底三种功能于一身的保险理财产品也于今年正式推出。

　　各种投资型保险纷纷创新，以吸引消费者的眼球。

　　分红险、万能寿险、投资连结险这三个投资型险种究意有哪些区别?新面世的创新型品种在哪些方面有所突破?你自己应买哪一种保险?

哪个险种保险增值

　　很多人可能还记得几年前的投连险退保风波。以预期收益率来看，从分红险、万能险到投资连结险，三者的预期收益率是逐步升高的，风险性相应的也是越来越大。

　　但代理人往往会过多强调投连险的高收益，而回避投连险有可能亏损的情况。从安全性来看，由于新近推出的万能寿险承诺最低回报率，而且有多家保险公司承诺5年，每年2.5%的年收益率，这也是保监会设定的上限水平，万能寿险近期出现火爆场面。而投连险和分红险都不能做出保证收益的承诺。

　　从保额来看，分红险是定额保险，投险和万能产品都可以变更保额;从账户设置来看，分红产品的保障和分红账户是混合的，而万能产品设有保障账户和一个统一形态的投资账户。投连险也是保障账户和投资账户分离，但其投资账户形态通常有激进型和保守型两种以上的形态可供选择。

　　从风险性上看，由于投资连结险的投资收益与风险由保单持有人承担，所以风险性较高。而万能险的投资收益与风险由保险公司与客户共同承担，风险性相对较小。

　　据友邦保险北京分公司有关业务人员分析，分红保险适合于风险承受能力低、有稳健理财需求、希望以保障为主的投保人。万能寿险适合于需求弹性较大、风险承受能力较低、对保险希望有更多选择权的投保人。投资连结保险适合于收入较高、具有理性的投资理念、追求资产高收益同时又具有较高风险承受能力的激进型投资者。

　　万能险和投资连结险虽然稳定性相对较差，但它们也较分红险更灵活。设计上的多样化，使投资者可根据自己的风险承受能力和对未来回报的期望值，选择相适应的产品，在未来没有出险的情况下达到很好的投资、储蓄的理财效果。

　　像万能寿险，它不像传统寿险的强制交费方式，而是在支付了初期最低保费之后，客户可以按其需要在任意时候支付任意数量的保费。只要保单账户足够支付保单费用，客户甚至可以暂停保费支付。

　　对于单身人士来说，投资型保险也是解决养老问题一个较好的途径。如果投资目的并不非常明确，只是手里有些闲钱，觉得存银行不划算，想换种投资工具，这种情况就可以考虑万能寿险。

如何投资收益大

　　购买投资型保险，一般经济要相对充裕，比如投保万能寿险的资金，应是消费者确定在短期内不会动用的资金，如果投保几年后就想把钱取出来，倒不如存银行划算。

　　分红保险同样如此。因为分红保险的变现能力较差，一旦入保，中间须用现金再进行投保，退保可能连已支付保费都难以得全。如果确实需要购买分红保险，就必须先储蓄一部分资金以备家庭急用。

　　值得注意的是，万能险产品与投连险有一个相似之处，它们的保费进入理财账户前要扣除不菲的手续费。所以像万能险的保证收益并不是全部保费的收益率，而是扣除费用及保障成本后的保费进入单独账户的部分。

　　所以，客户如果购买万能险，在缴费前几年费用相对较高。同时，在选择万能险产品时，除了要对比其承诺的最低收益率外，保险公司的资金运用水平和综合管理能力也很重要，因为它直接关系到投资的成本。

　　为了与人民币理财产品竞争，各家保险公司纷纷推出了银保的万能寿险。通过银行渠道销售的万能寿险保额相对固定，投保手续更加简便，产品通俗易懂，易于银行柜员讲解和消费者理解，通常投保人只需到银行填妥保单，并一次性缴纳保险费即可，无须核保、体检等复杂过程。

　　与代理人销售的万能寿险相比，目前的银保万能寿险理财功能远大于保障功能，保障功能相对较弱，更适宜将其视作理财产品来购买。