万能险产品热卖 结算利率上调

　　今年上半年，偏重理财的万能险产品走俏市场。自去年底国华人寿在网上热卖万能险之后，新华保险、泰康人寿、光大永明、合众人寿、北方正大人寿、昆仑健康、中融人寿等保险公司相继在银保或网上渠道推出预期收益率达5%的万能险产品，其中昆仑健康、中融人寿推出的万能险预期收益超过5%，甚至高达5.5%。

　　据保监会公布的数据显示，这些重理财的万能险产品为58家人身险公司提供了1824.167亿元保费，其中光平安人寿、生命人寿就分别有399.58亿元、335.07亿元进账，而人保寿险、新华、泰康也有百亿元左右。

　　万能险等突出投资功能的产品的热卖，既反映了市场实际存在的投资理财需求，也是一些保险公司利用投资渠道逐步放宽后，以可预期的高投资率来完成销售目标并实现预期盈利的主动选择。

　　大部分结算利率约为4%

　　随着公司间竞争加剧，万能险各项费用的收取逐步下降，有的公司甚至推出了不收取初始费用和保障成本的万能型产品，退保费用的收取年限也从5年缩短到1~2年，而个别网上销售的万能险产品这个期限已经缩短到了3个月。

　　但万能险的预期收益率并不等于客户真正能得到的收益率，客户所得到的是保险公司定期在官网公布的实际结算利率。业内人说：投资者一次性缴纳保费后，先要扣除初始费用后才纳入投资账户，实际收益其实要低于其宣传的收益。比如以预期年化结算利率为5.2%的产品为例，如果一次性购买10万元该产品，扣除1%的初始费用1000元，剩余部分才进入投资账户，1年后的现金价值为10.41万元，以此计算其实际收益率只有4.1%。

　　统计的47家保险公司官网公布的最新公布的个人万能险产品结算收益率中，寿险四大巨头除了平安、新华最新推出的万能险产品年化结算利率超过5%之外，其余万能险产品年化结算利率均在4%左右。据统计，仅21家保险公司的个别产品超过5%，其余绝大部分的万能险产品的年化结算收益率在3%至4.9%之间，而仍有8家保险公司个别产品年化收益率低于3%。

　　值得提醒的是，不仅实际结算利率可能低于预期收益率，而且当前所公布的结算利率也不代表客户将来的投资收益。保险公司的结算利率每个月都公布一次，会随之保险公司的投资收益而上下浮动。投资者在选择的时候，不妨看看保险公司的历史数据作为参考。