投连险“变脸”;适合长线投资，投连险有效降低养老费用

家庭资产就像漏斗里的水，而风险就好比漏斗下面的洞，堵不住洞口，再多的水也可能流失。借助投资理财实现资产增值是每位市民在日常生活的家庭理财中至关重要的一个环节，但是很多人往往可能会忽视保险这一有利保障，利用保险封堵风险敞口是家庭理财的一大前提。

时下很多市民都感叹：现在的钱是越来越不值钱了，一百元钱破开了一会儿的功夫就没了，唉面临较大的通胀压力，众多投资者都在关心，如何才能使资产不再大幅缩水？但资产一旦进入投资领域就意味着风险将不断加大，该怎样才能保证生活正常运转呢？也许今年寿险大军中出现的这个新成员变脸的投连险可以使您安枕无忧。

在国外叱咤风云的变额年金险，今年在我国终于与大家见面了。业内人士认为，变额年金保险具有较大发展潜力，未来可能会成为整个行业发展的亮点，并引发行业洗牌，目前分红险一险独大的现状也将逐渐生变。对未来我们也只是一个猜测而已，具体的情况将如何演变谁也不晓，但是有一点可以肯定的是变额年金险的出现必将给中国保险业带来较大的震撼。

所谓的变额年金险其实并不是什么新鲜玩意，它最早出现于20世纪50年代。由于具有良好的抗通胀性，它在欧美、日本等发达国家十分流行，是投资型保险的主打产品。从概念上讲，变额年金险是指包含保险保障功能，保单利益与连接的投资账户投资单位价格相关联，同时按照保单约定具有最低保单利益保证的人身保险产品。其实，变额年金保险可简单理解为投连险+最低保证+年金化支付。

投资此类保险产品将受投保额度限制，因此变额年金险适于经济实力较强、心理承受能力较低，但却期望一定投资预期年化收益的保险消费者，需要具备一定的保险、投资知识。此外，这类产品同样属于长线投资，变现能力较差。

业内人士将变额年金险比喻为有保底的投连险。但相比投连险而言，变额年金险满期100%已支付保费安全保证的特点则似乎更胜一筹，因此，它比投连险偏稳健一些。

变额年金险与投连险、分红险和万能险等理财型保险其实在细节上还有诸多差异。

A：从设立账户来看，分红险没有投资账户，万能险仅设一个投资账户，而变额年金险与投连险一样，均设有一个或多个投资账户，且投资资金可以在不同账户间进行自由转换。

b：从预期年化收益来看，分红险通常有生存返还金，但分红部分并不固定，它是依据保险公司的经营状况而定；万能险的结算预期年化利率由保险公司制定，受银行预期年化利率影响较为明显；投连险并不设定保底预期年化收益，投资预期年化收益的盈亏完全由保险消费者自己承担。而变额年金险来自于账户资金在股票、基金、债券等市场的投资获利，它的全部投资预期年化收益归保险消费者所有，不过领取方式是年金化定额领取。