深入剖析万能险，万能险特点

万能保险是一种新型的人寿保险产品，对于万能保险来说我们还需要了解的就是它对人寿保险的死亡负有保险责任，这是万能保险最原始的功能。对被保险人的死亡、残疾等保险事故给付保险金额是万能保险的基本保证。

然而，万能保险不同于一般寿险产品。灵活性不仅体现在被保险人可以定期改变保险金额，还可以暂时中止保险费的支付，也可以改变保险金额。

与传统的寿险产品相比，万能险最大的不同在于保单所有人有一个独立账户。当投保人缴纳保费后，保险公司先扣除一些前端初始费用，如保单管理费、风险保险费等，再将余额注入投资账户进行理财。

申请人不应低估初始成本，这直接关系到你的投资成本。前端成本总体呈下降趋势。第一年的比例最高，然后依次下降。也就是说，第一笔保费的投资利用率最低，保费中真正可以注入投资账户的比例并不高，可能只有50％甚至更低，而其后依次递增。不少保险公司设计的产品在第10个保单年度以后，初始费用为零。

每个月，保险公司都会公布投资账户的预期年化收益率，供投保人参考。投保人可以根据预期年化收益率的走势选择多缴纳保费或是暂时减缴、停缴保费，以获取最终更高的预期年化收益率。这也是万能险较其他具有投资功能的保险产品的优势所在。

目前，万能险的预期年化收益率已经从最高点降至4％5％左右。不过，由于保监会要求万能险的结算预期年化利率中保证预期年化利率不低于1.75％，而不少保险公司在订立保险合同时将35年内的保底预期年化收益率定在2.25％、2.5％左右，所以，投保人注入投资账户中的资金起码不会亏损。这也是众多投保人选择万能险的原因之一。需要提醒的是，不会亏损的只是投资账户中的资金，并非全部保费，投保人还需弄清。

万能险适用人群有讲究

每一个保险产品都有其适合人群，万能险也不例外。受其产品特征影响，并非所有人都适合投保万能险。首先考虑年龄。万能险的风险保险费是根据年龄上升而提高的，男性11岁至82岁，费率将从每1000元中扣除0.1元抬升至10元。而被扣除的费用显然无法纳入投资账户，所以，年龄越大，投资已支付保费越少。当然不划算。

由于万能险初始费用的存在，且该费用在投保第一年最高，其后依次递减。所以，万能险适合长期投资。如果投保时间不到3年，那么投资账户中的资金可能只有所缴保费的60％左右，已支付保费越少，获得投保人历史预期年化收益的难度就越大。而对于年纪较大的人群来说，想要真正做到长期投资并不容易。

万能险的保费并不低廉。那些已经进入退休期的老年人，首先需要的是医疗、养老方面的资金保障。此时再将大笔资金投入万能险，可能会造成现金断流危机。一旦发生疾病，需要大笔诊疗费用，就不得不断供保费了，这可能导致保单最终终止。又或者保单持有人中途选择退保，不仅需要负担退保费用，还无法拿回初始费用。这些对投保人来说都很不划算。

其次，考虑资金流动。万能保险的保费很高。一名30岁男性投保20万元（60岁以下5万元）的保险。需要支付6000元一年的保费，并继续支付20年。对于那些工作刚刚起步、或已经进入退休准备期、退休期的人群来说，可能无法负担。所以在投保前，消费者不妨问问自己：我可以每年有足够的结余负担保费吗？在支付了保费以后，我的流动资金会出现问题吗？如果缴费期长达10年、20年，我能够坚持吗？在账户预期年化收益率不理想的时候，我还能够一如既往地缴纳保费吗