有关银行理财产品的一些购买策略

如此多的银行理财产品让人眼花缭乱,我们应该如何选择一款适合我们自己需求的产品？理财专家提出了一些选银行理财产品的一些方法与技巧供大家参考。 理性购买3步走 一般来说,无论购买何种理财产品,都要坚持以下方法步骤。
了解自己 个人投资者在购买理财产品前要先了解自己的财务状况、风险偏好、风险承受能力和预期收益、流动性要求等,选择适合的产品。 明白自己的理财目标不同的理财目标决定了购买不同种类的理财产品,即要知道购买理财产品,是要达到短期收益还是较长期的稳健回报。一般说来,短期银行理财产品流动性好,但收益率低,适合短线投资人群；中长期银行理财产品流动性较差,但收益率相对较高,是定期存款的良好替代。 明白自己承受的风险底线保守型的投资者倾向于选择保证收益类理财产品,因为适合自己性格的产品才能让自己最安心。而风险偏好型的人,可以选择一些预期收益高但风险也大的理财产品,如保本浮动收益或非保本浮动收益类产品。
明白资金的最长闲置时间只有确定了自己的钱有多长时间闲置,才能正确选择各种时间长短不一的理财产品。一般来说,银行有权在提前终止日单方面主动决定提前终止,但是投资者一般没有这样的权利。所以购买理财产品,一定要明白自己的钱能闲置的最长时间是多长。 了解产品 仔细阅读理财产品说明书,基本清楚产品的项信息。 弄清收益率要弄清理财产品收益率是年化收益率还是累积收益率,是税前收益率还是税后收益率。要注意保证收益类产品与存款的不同。保证收益类理财产品一般都会有附加条件,而附加条件所带来的风险完全由客户承担。不要把预期收益错当实际收益,预期收益是银行认为在正常的市场走势下获得的收益,银行并没有保证支付义务。某些银行为了使预期收益显得好看,其理财产品说明书上还将整个产品存续期的总收益写上,比如说一个2年期的产品收益率为16%,那么其年收益率约为8%,在选择银行理财产品时要多留意预期收益或年收益率之类的关键字眼。还应该注意：最终收益应该是产品投资收益扣除管理费、托管费等费用后的收益。
看清产品投资对象资金将投放于哪个市场,具体投资于什么金融产品,这些决定了该产品风险的大小及收益是否顺利实现。如果是挂钩型产品,应分析所挂钩市场或产品的表现,挂钩方向与区间是否与目前市场预期相符合,是否具有实现的可能。 明确产品流动性从2008年下半年开始,手握现金、保持流动性已成为最热门的现金管理策略,而这一思路也渗入了银行理财产品领域。对个人投资者来说,理财产品的期限一般不宜过长,建议投资者认真考虑流动性问题,例如是否享有提前赎回权等。 精确匹配 在购买理财产品前,可向银行详细询问产品的相关特性,并配合银行工作人员完成风险承受能力测评,根据测评结果选择自身风险承受能力之内的理财产品。
收益风险匹配建议初次购买理财产品的客户,尤其是中老年客户,可以先考虑保证收益类产品。对于风险承受能力较差的资金,比如要用来购置房产的资金同样也只适宜购买保证收益类产品。 有很多投资者在衡量银行理财产品是否值得购买时,往往只片面地看其预期收益率,挑选高预期收益的产品。但实际上高收益往往意味着高风险。即便是投资理财银行产品,投资者还要学会止损,当出现亏损,特别是大幅亏损时,千万不要贪图所谓的手续费便宜等因素,无休止地进行展期,因为很多例子说明,不少理财产品在展期内亏损幅度反而进一步加剧。 流动性匹配对流动性要求较高的投资者可以选择开放式产品和期限较短产品,对流动性要求不太高的投资者可以选择期限较长的产品。另外,对流动性要求较高的客户还可以选择含有某些条款的产品,如含有提前赎回条款、可质押贷款条款的产品,通过提前赎回、质押贷款等方式获得流动性。此外,“滚动型产品”每期的投资期限一般较短,投资者在产品到期后,可以选择将资金购买下一期产品,也可以选择将资金提出,也比较适合对流动性要求较高的投资者。
购买策略 在购买银行理财产品时,还可以参考以下策略。 多层次打理资产 所谓多层次投资,就是将闲置资金进行有效率的划分,分需求进行投资,这样可以有效地分散风险、保全资产。首先,将要花掉的钱,如未来6个月的生活费,可以购买银行超短期理财产品,获取比活期存款高的收益率。其次,把暂时不用的钱,放在投资中期理财产品上。目前不少3～6个月的理财产品收益率为4.5%～5%,而且不少产品可以滚动投资,既保持了较灵活的流动性,又获得了高于定存的收益率。而且,一旦股市出现投资机会,也可以随时进行转换。最后,将长期不用的钱放进理财账户,可以将这些钱购买1年期以上的理财产品,或者投资风险高一些的结构化理财产品、涉股类理财产品等。
看银行买产品 银行理财产品同质化严重,但是各家银行发行理财产品仍有着自己的侧重点。 中外资行各有优势外资银行人民币存款较少,在人民币市场的投资能力较弱,相对来说,做一些固定收益类产品是有限的。而外资银行所做的结构性产品,多数是境外标的,可以构建更多的期权和对冲方式,在结构性产品上具有一定优势。
城商行预期收益略高城市商业银行的投资方向与国有银行和股份制银行相同,都是投资国债、票据等。投资方向、认购期、投资金额都相同的产品,预期收益率比大型银行高0.4%～0.8%。点差主要来自城商行的信用风险,投资者可适当把握。 可适当延长投资期限 降低存款准备金率之后,未来资金面宽松是趋势,短期内对理财产品收益率不会有大影响,但从中长期看,理财产品新配置资产收益水平会下降。未来产品收益率将逐步调降,投资者可适当选择投资期限偏长的理财产品,以锁定收益,如频繁购买短期理财产品,将面临再投资风险。 另外,每一款理财产品从认购到已支付保费收益打回账户,都包含了认购期、运作期以及清算期,而标注的期限仅为运作期,也是能产生预期收益时间段,这就意味着算上认购期和清算期,每一款理财产品的实际投资期至少要比标注的期限多出好几天,这无形中摊薄了收益率。