老人投资理财要谨慎

老年人投资往往重收益而突略风险，今天听甲说股票赚了钱，明天就去买股票，明天听乙说基金赚了钱，后天又去买了基金，特别是有些投资公司真是应了那句话：你图它的收益，它要你的已支付保费，可想而知投资结果是怎样。

这个时期的老年人经济来源是固定的退休工资，风险承受能力下降，对资金安全性要求高于收益比较适合的投资工具例如：储蓄、债券、货币基金、保本型银行理财、商业的养老保险等。

退休老年人随着年龄增长，智力水平和健康状况会每日愈下，管理财产能力也会变弱，而老年人养老的信托服务将全发挥极为重要的作用。信托投资领域的表现形式是：共同基金、对冲基金、私募股权基金。

【案例】

去年退休的孙方，觉得突然一下子闲了下来，不习惯，感觉无所适从。每天在附近公园晨练完毕，接下来的时光便不知如何打发。

　　过了半年恍惚日子，近日在家清理抽屉，将家中各类银行账户一番盘算，约30万元资金。目前，老孙住着单位分配的房子，每月退休金1500元，足以应付简朴的晚年生活。然而她担心，随着收入减少、年龄增大引发的各种疾病隐患，下半辈子能否财务无忧？

诊断： 退休生活的三大重点是住房、现金和医疗。必须保障金融资产有足够流动性，意识到医疗支出会明显增加。

　【理财师支招】

支招一：保本是首要原则。

农业银行武汉分行理财师杨德赢： 绝大部分人退休后收入增长弹性不大，因此投资首要原则是保障已支付保费安全。同时兼顾投资收益以抵御通货膨胀，不至于造成财富缩水或实际生活水平下降。

　　现有金融资产50%以上，优先选择保本型、低风险型、期限较短的产品。比如银行固定收益理财产品、短期保本型理财产品、纯债券型基金、定期存款等。

　　剩余部分结合客户自身情况配置。稳健型、保守型可加大低风险资产投入，进取型客户则可拿部分资金参与资本市场，购买基金、少量炒股。

　　支招二：资金安排留有余地。

上海浦东发展银行江汉支行理财师张琼：

　　刚退休的老人，收入较工作时有所减少，资金安排应留有余地。

所有投资不可占用家庭必需生活开支、医疗费、子女婚嫁款等。每月尽量做到略有结余，以应付将来各项支出。结余部分可考虑基金定投，长期复利效应能积少成多。再留存1至2万元应急准备金，购买货币基金以应对家庭紧急开支。

已退休的老人重新开始投保医疗险，保费过高容易倒挂。不如用少量资金投保意外险、骨折险等险种。避免因为意外造成家庭额外开支。

退休老年在其健在时选择遗产管理工具、制定遗产分配方案。遗产管理工具包括：遗嘱、遗产委托书、遗产信托、人寿保险、赠与等，确保在自己去世或丧失行为能力时能实现家庭财顺利传承。适合投资工具有：保险、共同基金、对冲基金、私募股权基金等。准备身后费用，如果希望身后保尊严，这是一笔必不可少的费，也是人生最后一笔开支。通常可通过购买人身保险，储蓄等。