万能险将成养老储备好帮手

而在针对亚洲九个市场养老金制度的研究则显示，虽然各国对于养老制度改革的动力各有差异，但其中也不乏一些共同趋势——大部份国家近年推行的界定供款计划越来越重要。

这个趋势对个人责任提出了更高的要求;同时意味着大部份人将直接投资于资本市场，导致市场对专业资产管理的需求日增。事实上，对于一些未雨绸缪的亚洲人士而言，优质资产管理将是保障其退休生活水平的决定性因素。

而对于国内百姓来说，如何让自己资产的增速战胜物价上涨的速度也是需要考虑的。据国家统计局的最新消息，10月居民消费价格总水平(CPI)同比上涨6.5%。这一涨幅比上月反弹0.3个百分点，并重返8月创下的近11年高点。而且专家预计，CPI涨幅在11月仍将保持高位，到12月则由于基数抬高而下降，全年将超过4.5%。

专业视点养老制度当兼顾高低收入者

在现今社会，由子女供养父母的情况很少，为老年人提供养老保障成为整个社会的责任，并往往通过赋税或社会福利供款形式将责任转嫁于劳动人口。

这个制度可视为大型的家庭式福利制度，但基本机制仍然使用。如果劳动人口过少，不足以应付所需供养的老年人的数目，则须作出其他养老安排。

如前所述，未雨绸缪，及早积累资本是为退休生活提供所需资金的唯一方法。完全提拨计划就是应对上诉要求而设的;而现支现付(PAYG)计划则须依赖劳动人口支持。

就大部分国家现在的人口结构状况来看，设立大规模的PAYG计划并不使用。除印度以外，人口结构变动对年轻一代造成的负担过于沉重。但这并不代表国家的养老金制度容不下PAYG计划，只是鉴于人口结构状况，有关计划的规模将受到限制。

PAYG计划的主要任务是提供基本退休收入，这可作为退休金制度的基本计划，以满足退休人士的基本需要。超过基本所需的任何部分将以其他途径取得，一般是来自其他基金制计划所产生的退休收入。

凭借基金制计划可提供庞大的退休收入，维持相当于退休前的生活质量。计划具备不少优点，最重要的是，有别于PAYG计划，基金制下的资产可以投资于海外，因而独立于国家的经济和人口结构发展。

此外，在资本市场运作良好和投资具竞争力的情况下，基金制具有促进经济增长，因为有关计划偏向增加储蓄和资本供应。投入的资本越多就越便宜，借以鼓励做出更多投资。结合现收现付制和基金制可使国家的养老金制度尽享两个计划的优势，为高收入和低收入人士提供收入及福利。